一、衍生金融工具對傳統會計理論的挑戰
衍生金融工具的會計處理一直是會計理論界討論的熱點問題之一。要對衍生金融工具進行有效的管理，同時發揮其對資本市場運行和風險管理（如套期保值）的積極作用，必須有效解決會計理論及實務處理遇到的新問題。
要把衍生金融工具納入會計報表中，首先就要解決確認的問題，企業所擁有的衍生金融工具，如期貨、期權、遠期、互換合同等，同時會給企業帶來一筆資產和一筆負債。將企業收取金融資產的權利確認為一項資產顯然與資產的定義不符。金融工具交易時，交易雙方往往沒有現金支付或是只有少量的現金支付，實際的金融工具要到雙方交割時才會轉移。簽訂合同時轉移的實際上是雙方的交易保證金，這與企業以后交割的金融工具在價值量上相差較大，因此，企業擁有合同權利（例如買入期權）與到期企業實際買入的金融工具在量上沒有關系，因為企業在是否執行相應的合同權利上存在不確定性。
按照這個定義，衍生金融工具也是無法納入現有的按照資產和負債定義進行確認和計量的會計賬戶進而進入會計報表中的，因為企業在簽訂衍生金融工具合同的時候，交易或事項尚沒有發生，如果在此時就加以確認和計量，會將一些未發生的預期信息帶進會計報表中，這與會計信息質量特征的可靠性要求不符。如果將企業的衍生金融工具在簽訂合同時就加以確認，無疑會增加會計報表被人為操縱和修飾的空間，而且與收入的確認標準也不相符。
從計量屬性來看，如果按照歷史成本原則計量，勢必不能反映它的巨大的收益或損失的波動，從而也不能向投資者提供衍生金融工具風險的信息，從而使得會計信息的相關性大大減少。因此從為財務報表使用者提供決策相關信息這一目的來說，用公允價值計量是可行的，也是必須的。但是這種以價值為主的創新模式與以歷史成本為基礎的傳統模式之間存在著矛盾，它使資產負債表和損益表的計量基礎發生了變化，會計報表的計量成為綜合歷史成本、公允價值、可變現凈值和現行成本組合的混合物。但從實際情況來看，這種模式較能為使用者所接受，美國的有關委員會調查結果也很好地說明了這個問題。
二、金融工具會計準則對部分會計原則的突破
（一）資產的定義
(二)資產和負債的分類
（三）會計要素的計量屬性
（四）損益的確認
