摘要：本文通過對現金流量表附注中固定資產折舊、存貨以及經營性應付項目這三大調整項目的調整原因的剖析，弄清來龍去脈，從中總結出帶有規律性的思路。對加深現金流量表信息的理解，以及提高財會人員自身素質等方面都將有所幫助。
關鍵詞：現金流量表 調整項目 原因剖析
在現金流量表的附注中，將凈利潤調整為經營活動現金流量是這個部分的核心，它的設計十分精巧，其相關項目之間存在著一種互為依存，環環相扣卻又非直觀淺露的內在鉤稽關系，財會人員無法一目了然一望而知，在編制過程中也往往容易陷入困境。因此有必要認真加以分析，弄清來龍去脈，從中總結出帶有規律性的思路。這無論從加深對現金流量表信息的理解，還是從提高財會人員自身素質角度看，顯然都是有所裨益的。本文僅就其中的三個主要調整項目（固定資產折舊、存貨以及經營性應付項目）的調整原因進行分析探討。
一、調整項“固定資產折舊”的調整原因剖析?
企業固定資產折舊涉及到的會計分錄通常是：
借：管理費用 、制造費用、在建工程等
貸：累計折舊
這些折舊支出與凈利潤的關系是：
1、管理費用期末必須結轉到本年利潤去，因此管理費用的增加必然導致凈利潤的減少，二者存在此增彼減的負相關關系。
2、制造費用期末通過結轉分配到生產成本，然后再結轉到產成品中去，至于結轉到產成品中的累計折舊是否影響凈利潤則要看產品對外銷售是否成立。只有產成品對外銷售成立并結轉銷售成本時，包含在產成品中的這一部分累計折舊才影響到凈利潤。總之，計入制造費用的這一部分累計折舊最終是否影響凈利潤在編制現金流量表時是不易確定的。?
3、在建工程最后必須結轉到固定資產，然后再開始折舊。因此計入在建工程的這一部分累計折舊與凈利潤也不存在直接的關系，而且現金流量表附注的編制僅僅涉及經營活動現金流量，計入在建工程的這一部分累計折舊毫無疑問必須首先加以剔除。
現在我們必須回答這樣一個問題：既然從累計折舊總額角度我們無法準確界定計入制造費用那一部分是否影響凈利潤，為什么在編制現金流量表附注時作為凈利潤的調整項目卻可以將累計折舊從凈利潤基礎上全額調整追加上去呢？其中豈非存在明顯的不合理性？
必須指出，在現金流量表附注的編制過程中，依據現有的會計資料我們是無法準確計算出固定資產累計折舊總額對凈利潤的影響數額的，在這種情況下，現金流量表作為一張設計得十分周密精巧的會計報表，在附注的編制過程中采用了對于累計折舊不論其是否影響凈利潤，一律在固定資產折舊項目先行全部調增，如果計入制造費用的累計折舊實質上尚未影響凈利潤，則通過附注中的另一個調整項目（存貨）將累計折舊在凈利潤基礎上多調整的部分予以反調整回來。上述做法的依據是：產成品未銷售出去其所包含的累計折舊存在于產成品中；在產品中的累計折舊存在于生產成本和制造費用中，而產成品、生產成本和制造費用三者均屬于存貨。假定沒有影響存貨的其他因素，在產成品沒有銷售出去的情況下，包含在產成品、生產成本和制造費用中的累計折舊必然使存貨增加，于是附注的編制方法是：對于存貨項目期末減期初出現的增加金額，一律在凈利潤基礎上調減，以客觀反映累計折舊對現金流量的真正影響數額。
二、調整項“存貨的減少”的調整原因剖析
存貨是一個內涵十分豐富的概念，包括材料、包裝物、在產品、低值易耗品、外購商品、產成品、發出產品、分期收款發出商品等等。對企業而言，存貨的增加主要是指對外材料采購，存貨的減少主要是指產品銷售發出產品而結轉產品銷售成本，這兩種情況是導致存貨增減的主要原因。必須注意，不應將存貨內部的此增彼減（如：借：生產成本，貸：原材料；借：產成品 貸：生產成本）認為是存貨的增減。?
現在我們必須認真考慮這樣一個問題：存貨與凈利潤之間究竟是一種什么關系？為什么從現金角度看，存貨的減少必須在凈利潤基礎上追加這一部分數額，而存貨的增加必須在凈利潤基礎上減少這一部分數額才能反映企業現金的真正流量呢？我們可以通過一個計算公式加以全面闡析，同時為了闡析的方便，我們采用簡單數字進行合理的設定。
計算存貨增減變化的基本公式是：?
存貨期初數＋本期購入數－本期發出數＝存貨期末數
在這一公式中，能夠與凈利潤發生關系的因素是本期發出存貨，因為發出存貨必須結轉產品銷售成本，因此我們將公式變換為：?
本期發出存貨＝本期購入存貨－（期末存貨－期初存貨
對于上述公式，我們進行如下分析：
1、假定本期發出存貨為100，（即減少凈利潤的因素為100）
2、同時設定本期購入存貨全部用現金（之所以可以這樣假設，是因為如果企業實際上并不是全部用現金采購，則附注中的經營性應付項目必然會增加，我們可以在該項目再進行調整，這正是現金流量表附注設計精巧的又一體現。這將在下面第三個問題進行闡析。）
3、對于期末存貨－期初存貨，分別三種情況進行分析：
（1）期末存貨－期初存貨＝0時，本期發出存貨100＝本期購入存貨100－0＝購入存貨的現金支出，即減少凈利潤的因素100＝購入存貨的現金支出100，當本期購入存貨的現金支出100與本期發出存貨對凈利潤的影響一致時，表明存貨對凈利潤的影響金額就是本期購入存貨實際支付的金額，質而言之，凈利潤已經恰好反映了企業現金的流量，在這種情況下，編制附注時在凈利潤基礎上就不必對存貨項目作任何調整。?
（2）期末存貨－期初存貨＝10＞0時，則本期發出存貨100＝本期購入存貨110－存貨增加的數額10，上述計算表明，現金實際支出了110，而本期影響凈利潤的發出存貨結轉成本才100，其中有10增加了期末的存貨數。質而言之，購買存貨現金支出110比影響凈利潤的發出存貨100多了10。既然減少凈利潤僅為100，現金實際支出卻為110，而現金流量表附注是在凈利潤的基礎上調整反映企業現金的流量，因此必須在凈利潤基礎上再追減10，才能客觀反映現金的實際流量。
（3）期末存貨－期初存貨＝－10＜0時，則本期發出存貨100＝本期購入存貨90－（存貨增加的數額－10），即本期購入存貨現金支出才90，而本期結轉存貨成本為100，其中10是動用了存貨，所以導致期末存貨減少10。即購買存貨現金支出90，比影響凈利潤的發出存貨100少了10，所以從現金流動的實際角度看，存貨減少意味著企業購買存貨的現金支出比影響凈利潤的發出存貨少，因此就必須在凈利潤基礎上加上這個差額。
三、調整項“經營性應付項目的增加”的調整原因剖析
經營性應付項目包括應付票據、應付賬款、其他應付款、應付工資、應付福利費、應交稅金等。在現金流量表附注中，經營性應付項目的增加為什么必須在凈利潤基礎上調增？現分析如下：?
1、應付票據和應付賬款本身與凈利潤不可能發生直接的關系，一般情況下，應付款項對應的科目是材料采購，因此應付款項的增加通常表明存貨的增加，但是由于是賒購，現金并沒有實際支出。如上第二個問題所述，我們在編制存貨項目時因為無法確定存貨的增加究竟有多少是現金支出，有多少是賒購，因此在編制附注時我們先假設存貨的增加已全部導致現金的支出，從而在凈利潤基礎上對存貨項目進行了調整。而當經營性應付項目中的應付賬款、應付票據項目增加時，則表明購入存貨中這一部分未支出現金。所以從現金角度來看，應付項目的增加表明現金少支出，必須在凈利潤基礎上加上去以增加現金流量。?
2、其他應付款一般發生在預收包裝物押金等經濟活動上，對應的一般是現金，而從凈利潤角度看，其他應付款未影響凈利潤，尚未包括這一部分現金流入，所以必須將之追加上去。
3、應付工資、應付福利費和應交稅金，其主要部分都已涉及成本費用，進而減少了凈利潤，但是從現金流量角度看，它們尚未支出現金，所以應在凈利潤的基礎上加上去。至于稅金中的增值稅，作為價外稅不直接涉及到凈利潤，其導致的現金的增減直接在凈利潤基礎上加以補充反映。
參考文獻：
李玉周主編 <現金流量表閱讀與分析> 西南財經大學出版社
李家瑗編著 <現金流量表編制技能與案例> 中國財政經濟出版社
趙勝等編著 <現金流量表的設計閱讀與分析>中華工商聯合出版社
張中秀編著 <現金流量表設計閱讀與分析> 企業管理出版社
袁曉勇著 <現金流量表的編制方法與技巧> 中國財政經濟出版社
