服務熱線
400 180 8892
北京市地鐵運營有限公司 龍一首
緒 論
隨著近年來新線建設規模不斷擴大，網絡化運營水平逐步提升，城市軌道交通實現了快速發展，各城市軌道交通運營企業管轄線路不斷增多，所管理的子企業戶數和資金量隨之逐步增大，資金集中管理作為一種現代企業的財務管理工具，在城市軌道交通運營企業優化資源配置、提高增值收益、加強風險管控中的作用日益顯現，成為集團化管控和實現戰略目標的重要手段。
國務院國資委在《關于中央企業加快建設世界一流財務管理體系的指導意見》中明確指出，近年來，中央企業持續優化財務管理手段，不斷創新管理模式，積極應用先進管理工具，有力支撐了中央企業持續健康發展。同時也要看到，部分中央企業集團化財務管控建設不到位、財務管理功能發揮不充分、財務管理手段落后于技術進步，與新時期中央企業高質量發展目標不匹配、不適應。由于近年來城市軌道交通運營行業發展迅速、所處的市場環境及監管環境變化較快，原有的資金集中管理體系已難以滿足新時期城市軌道交通高質量發展的管理需求，在管控模式、管理流程、信息化發展等方面存在著諸多問題。在此背景下，研究如何通過建立高效的資金管理機制，進一步發揮資金管理“支撐戰略、支持決策、服務業務、創造價值、防控風險”的功能，對城市軌道交通高質量發展具有重要的現實意義。
一、資金集中管理創新發展的必要性
(一)國資國企改革的需要
國有企業財務管理既要堅守“支撐戰略、支持決策、服務業務、創造價值、防控風險”的基本功能定位，更要積極順應內外部環境變化，著眼未來，主動變革，把財務管理轉型升級放到國資國企改革發展大局中去謀劃、去推動。資金管理作為重要的財務管理工具之一更要守正創新，融入改革發展大局，助力城市軌道交通運營企業高質量發展。
（二）集團戰略協同的需要
新時期城市軌道交通呈現網絡化、一體化運營發展特點，企業集團戰略目標必須通過各成員單位有效貫徹和遵循才能得以實現，資金作為集團管控的重要抓手，通過資金集中管理有利于實現對成員企業的有效控制，充分發揮整體運作優勢，進一步加強集團化運作、集約化管理，提升集團協同、控制能力，保證成員單位與集團步調一致，貫徹集團的戰略思想和舉措。
（三）降本增效的需要
面對新冠病毒疫情和經濟下行壓力的雙重沖擊，政府對城市軌道交通企業降本增效提出了更高要求，資金集中管理有利于集團內部資金的有效配置，實現集團內部資金的相互調劑和補充，通過發揮集團規模效益，既可以提高存量資金增值收益，也可以降低融資成本。因此，發揮資金集中管理在企業降本增效中的積極作用，有利于緩解城市軌道交通運營補貼壓力。
（四）規避風險的需要
近年來，城市軌道交通運營企業投融資業務模式多元化、跨國經營常態化、新型投融資和支付工具大量涌現，資金管理的復雜性進一步加大，在各級巡視巡察、審計、檢查中發現一些企業在資金管理工作中決策不規范、管控不到位，個別企業還涉及金融案件、電信詐騙，造成重大資金損失。城市軌道交通運營企業面臨的資金風險不容忽視，必須全面加強資金管理工作。
二、資金集中管理現狀及問題
（一）資金管理觀念滯后
長期以來，城市軌道交通運營企業專注安全運營生產，雖然成本管理的意識逐年提高，但是對資金管理只是關注資金的存量，普遍缺乏資金的成本、效益、計劃意識，忽視資金的時間價值。由于保障運營生產任務需要，各單位習慣于過度自主靈活的資金使用模式，缺乏集團統籌和計劃管控的意識，資金集中管理流于形式。
（二）資金管理方式粗放
缺乏系統性的資金預算管理，依據年度預算總額安排資金，導致業務流與資金流不匹配，各單位資金冗余量大，資金統籌不足；未對全部銀行賬戶實行統一管理，缺乏先進的監管手段，致使資金較為分散，存在較大的資金安全和廉政風險；各成員企業在有融資需求的情況下都是自行與銀行接洽聯系貸款，未交由總部以集團名義統一進行融資，無法實現集團籌資所帶來的利息優惠。
（三）資金管理手段落后
近年來，資金集中管理制度、機制日趨完善，但財務管理信息化系統更新升級未能跟上管理技術提升的步伐，難以適應集團改革發展的需要。部分企業信息化系統操作程序繁瑣，工作效率低，5G、大數據、云計算、物聯網、區塊鏈、人工智能等現代信息技術在資金管理信息系統中的創新應用力度不夠，資金管理人員素質能力與資金集中管理的要求存在差距，操作過程中存在不嚴謹、不熟練的情況。
（四）資金分析能力不足
現代企業管理的根本是信息管理，及時可靠的信息對集團決策具有重要意義。目前部分城市軌道交通運營企業成員單位對資金使用過度靈活，而總部掌握的信息不透明、不對稱和不集成，沒有實現及時獲取全面準確資金信息，且資金管理人員對數據的整理及預警分析能力不足，未能深度挖掘數據價值，使得資金集中管理未有效為高層決策發揮作用。
三、資金集中管理完善措施
（一）優化管控模式，加強資金集中管控
強化信息歸集、動態管理和統籌調度，實現對全集團資金的集約管理和動態監控，做到所有銀行賬戶全部可視、資金流動全部可溯、歸集資金全部可控。針對城市軌道交通運營企業專項賬戶多、臨時賬戶多的特點，建立合作銀行“白名單”，統一監管各級企業銀行賬戶，加強動態監測，從嚴控制賬戶數量，定期進行賬戶清查，禁止資金賬外循環。城市軌道交通運營企業普遍按線路實行分公司或事業部管理，對于該類單位，必須強化領導人員資金管理意識，尤其加強對資金密集、資源富集或資產聚集等重點運營、增值服務板塊企業的資金集中管控。同時，在依法合規的前提下，逐步探索實現所屬控股企業納入集團資金集中管理體系，不斷擴大資金集中規模和范圍，提高資金集中度，實現集中監管與放權授權相統一、管好與放活相統一。
（二）加強資金預算管理，高效配置財務資源
城市軌道交通運營企業通常依據走行公里或客運量編制各類業務生產經營計劃，并嚴格按生產經營計劃編制財務預算，日常執行中多以收入成本預算控制資金收付，因此，必須將資金預算納入全面預算統一管理，以資金計劃為基礎，推行資金預算全過程管理，高效配置財務資源。加強資金計劃編制的科學性和合理性，提升資金流與業務流和全面預算的匹配度，以發展戰略和年度經營計劃為依據，按照“量入為出、以收定支”的原則做好資金預算安排，并報決策機構審批后執行；平衡考慮財務風險和資金使用效率，形成季度或月度滾動資金計劃，保持年度資金計劃合理均衡，維護資金鏈安全和資金整體平衡；強化預算剛性約束，進一步規范預算資金調整和預算外資金安排，未列入預算或改變預算內容的項目，原則上不予實施，確有需要的預算外支出要履行相應的審批程序；加強資金預算執行的跟蹤監測，深化執行差異分析，通過資金收益共享對執行率較高的單位予以更多分配。
（三）加強信息系統建設，推進管理手段升級
充分認識資金管理信息化對變革企業管理重要作用，加快資金管理系統開發升級速度，建設“智能友好、穿透可視、功能強大、安全可靠”的資金管理信息系統。將資金管理系統納入企業整體信息化建設平臺，實現資金與財務、業務系統的集成協同,推動與所屬單位財務等信息系統連接貫通、信息穿透，實現全集團“一張網、一個庫、一個池”。加強與系統軟件商的溝通交流，積極探索資金信息化管理的新技術應用，主動運用大數據、人工智能、移動互聯網、云計算、區塊鏈等新技術，根據出現的新情況、新問題、新需求持續改進優化，增強系統的兼容性、適應性和擴展性。結合數據中心和數據中臺建設，加強對票款收入、補貼收入、人工成本、大修支出等大額資金的監控分析，建立資金系統數據管理機制，規范數據標準，打通數據壁壘，深度挖掘數據價值，推動資金管理從信息化向數字化、智能化轉型，為高效分析決策提供可靠的數據支持。同時應結合系統開發進度，定期更新系統操作手冊，組織資金管理人員開展業務培訓，進一步提高工作效率。
（四）建立風險預警機制，提高風險應對能力
建立健全資金風險監測預警機制，從債務風險水平、資金收支等方面建立和完善監測預警指標體系，重點監測帶息負債、現金流等方面指標變動情況，著力提高財務風險預警能力，防止資金鏈條斷裂。預警指標異常時啟動應急處置機制，發生重大資金風險事件及時報告，最大限度減少企業財產損失。在資金支付流程中嵌入合規性預警機制，從付款金額、付款頻次、付款用途、付款對象等多維度設置預警參數和控制閾值，觸及預警和控制條件的要再次核實后方可支付。
要建立健全防范資金風險從局部向集團整體蔓延的“防火墻”，加大對債務負擔重、營運資金緊張、資金鏈脆弱的高風險所屬企業監控力度，不得在無“防火墻”設置的情況下向其配置資金信用資源。
結 論
財務管理是企業管理的中心，資金管理是財務管理的核心。在城市軌道交通立足新發展階段、貫徹新發展理念、構建新發展格局、實現高質量發展的重要時期，研究如何進一步提升資金集中管理精益化、集約化、智能化水平，加強對企業資金等金融資源的實時監控和統籌調度具有重要意義。由于城市軌道交通運營企業主要任務聚焦在運營安全和服務，缺乏對資金的集團管控意識，在資金集中管理觀念、方式、手段、數據分析能力等方面還存在一定不足，本文結合城市軌道交通運營企業特點，有針對性地提出改進措施主要包括：優化管控模式，加強資金集中管控；加強資金預算管理，高效配置財務資源；加強信息系統建設，推進管理手段升級；建立風險預警機制，提高風險應對能力。擬進一步實現資金管理“看得見、管得住、調得動、用得好”，為城市軌道交通運營企業進一步加強資金的集約、高效、安全管理，促進業財深度融合，推動企業管理創新與組織變革提供借鑒，相關建議亦可供公交、排水、環衛等城市公共服務類企業參考。
